Обеспечение ликвидности Биткойна: новая парадигма реконструкции триллионного рынка
Биткойн как крупнейший и наиболее качественный "фонд" в мире криптовалюты всегда привлекал внимание своим потенциальным значением. С развитием экосистемы Биткойн превращается из простого цифрового хранилища ценностей в более активный финансовый инструмент.
В последнее время крупнейший на рынке Биткойн-проект по кредитованию на блокчейне завершил важный раунд финансирования, что свидетельствует о дальнейшем раскрытии потенциала BTC как ликвидного и нишевого актива. Экосистема BTCFi постепенно формируется, демонстрируя уникальные и систематические характеристики.
С точки зрения устойчивого развития, если удастся эффективно активировать спящие BTC и построить эффективную и безопасную сеть ликвидности, это откроет новое пространство для воображения для этого актива стоимостью в триллионы долларов, сделав его核心利基资产 в области DeFi.
Биткойн Ликвидности: отраслевые практики
Данные показывают, что по состоянию на 9 января 2025 года общая заблокированная стоимость на блокчейне Эфириума превышает 64 миллиарда долларов, что на почти 180% больше, чем в январе 2023 года. В то же время, несмотря на то что рыночная капитализация и рост цен Биткойна превосходят ETH, скорость развития его экосистемы на блокчейне все еще отстает от Эфириума.
Стоит отметить, что если ликвидность BTC сможет освободить 10%, это создаст рынок примерно на 180 миллиардов долларов. Если удастся достичь аналогичного коэффициента TVL, как у ETH (примерно 16%), то это может освободить ликвидность в размере примерно 300 миллиардов долларов. Этого будет достаточно для взрывного роста экосистемы BTCFi и даже с потенциалом превзойти все EVM-сети, став крупнейшей суперцепочной финансовой экосистемой.
В этом контексте платформа ликвидности Биткойн, стремящаяся "позволить каждому получить выгоду от BTC-кредитования", встретила значительные возможности. В настоящее время одна платформа стала крупнейшим кредитным протоколом в экосистеме BTC, уступая только DAI и lisUSD. Эта платформа установила рекорд по быстрейшему росту TVL среди кредитных протоколов в истории DeFi, TVL превысила 2 миллиарда долларов, а выпущенный ею стабильный токен Биткойн всего через неделю после запуска достиг объема блокировки более 500 миллионов долларов.
Для держателей BTC, максимизируя использование замороженных активов, также есть надежда снизить риск потери основного капитала и повысить ликвидность активов. На основе этой потребности, на рынке заимствований на блокчейне Биткойн открывается важное окно возможностей. Одна платформа предлагает фиксированную процентную ставку заимствования в 8%, при этом Биткойн, размещенный под залог профессиональными учреждениями, а также стабильные монеты, выдаваемые в неограниченном количестве, предоставляют держателям BTC более широкий доступ к ликвидности для участия в других проектах экосистемы.
Стоит отметить, что платформа особенно акцентирует внимание на здоровом развитии розничных инвесторов в экосистеме, а не только на играх крупных игроков. Каждый может участвовать и использовать кредитное плечо для увеличения доходности в безопасных пределах.
Стоимость стабильной монеты Биткойн
В области стейблов, децентрализованные стейблы на блокчейне по-прежнему в основном основаны на позициях обеспеченных долгом (CDP). CDP по сути является расширением использования стейблов, построенным на сценариях кредитования, создающим дополнительные ликвидные торговые пулы для спящих активов.
В качестве примера одной платформы ее экосистема включает четыре основных бизнес-области: доходный стабильный токен на основе Биткойн-залогов, кредитный протокол на основе этого стабильного токена, гибридную кредитную платформу, соединяющую DeFi и CeFi, а также децентрализованный кредитный протокол, поддерживающий ставку BTC. Такой дизайн позволяет протоколам стабильных токенов и кредитования взаимно проникать друг в друга, создавая полную экосистему.
Платформа не только решает проблему стейблкоинов, которая долгое время беспокоила экосистему Биткойна, но и благодаря передовым технологиям достигает совместимости между цепями. Пользователи могут бесшовно использовать свои стейблкоины в различных DeFi экосистемах, что, в свою очередь, приносит ликвидность экосистемы Биткойна на другие цепи.
Учитывая, что большинство BTC находятся в состоянии простоя, многие держатели не хотят рисковать, переводя их в другие экосистемы, что приводит к долгосрочной стагнации масштабов BTCFi. Стейблкоин одной платформы сыграл важную роль в этом контексте: с одной стороны, он восполнил недостающую инфраструктуру DeFi в экосистеме Биткойн, с другой стороны, благодаря преимуществам платформы CeDeFi, он позволил пользователям использовать этот стейблкоин для получения USDT от поставщиков ликвидности CeFi, эффективно решая проблему привязки.
Это предоставляет Биткойн-сети базовую инфраструктуру, которая может эффективно использовать активы и активировать спящие BTC, позволяя большему числу держателей BTC безопасно участвовать в ликвидных мероприятиях на блокчейне и с уверенностью помещать значительные объемы спящих BTC в DeFi-ликвидные пулы для обмена или получения дохода.
Заключение
С ростом активности Биткойн-активов, BTCFi, вероятно, станет новым направлением DeFi-активов с объемом в несколько сотен миллиардов долларов, ключом к созданию процветающей экосистемы на блокчейне. В будущем у нас есть причины ожидать, что на основе BTC будут созданы разнообразные финансовые продукты и сценарии DeFi, которые заново определят роль BTC в области DeFi по всему миру.
Сможет ли глубокая интеграция BTC в области DeFi достичь ключевой точки поворота, заслуживающей постоянного внимания рынка.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
7 Лайков
Награда
7
5
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
WhaleWatcher
· 08-16 17:38
Еще одна волна розничных инвесторов собирается все в.
Посмотреть ОригиналОтветить0
ContractExplorer
· 08-16 17:25
Чувствую, что снова меня обманули.
Посмотреть ОригиналОтветить0
MEVHunterZhang
· 08-16 17:17
большая тенденция биткойна разве не такая? Кто теряет, тот знает.
Восхождение BTCFi: высвобождение ликвидности Биткойна создает новый рынок объемом в 100 миллиардов долларов
Обеспечение ликвидности Биткойна: новая парадигма реконструкции триллионного рынка
Биткойн как крупнейший и наиболее качественный "фонд" в мире криптовалюты всегда привлекал внимание своим потенциальным значением. С развитием экосистемы Биткойн превращается из простого цифрового хранилища ценностей в более активный финансовый инструмент.
В последнее время крупнейший на рынке Биткойн-проект по кредитованию на блокчейне завершил важный раунд финансирования, что свидетельствует о дальнейшем раскрытии потенциала BTC как ликвидного и нишевого актива. Экосистема BTCFi постепенно формируется, демонстрируя уникальные и систематические характеристики.
С точки зрения устойчивого развития, если удастся эффективно активировать спящие BTC и построить эффективную и безопасную сеть ликвидности, это откроет новое пространство для воображения для этого актива стоимостью в триллионы долларов, сделав его核心利基资产 в области DeFi.
Биткойн Ликвидности: отраслевые практики
Данные показывают, что по состоянию на 9 января 2025 года общая заблокированная стоимость на блокчейне Эфириума превышает 64 миллиарда долларов, что на почти 180% больше, чем в январе 2023 года. В то же время, несмотря на то что рыночная капитализация и рост цен Биткойна превосходят ETH, скорость развития его экосистемы на блокчейне все еще отстает от Эфириума.
Стоит отметить, что если ликвидность BTC сможет освободить 10%, это создаст рынок примерно на 180 миллиардов долларов. Если удастся достичь аналогичного коэффициента TVL, как у ETH (примерно 16%), то это может освободить ликвидность в размере примерно 300 миллиардов долларов. Этого будет достаточно для взрывного роста экосистемы BTCFi и даже с потенциалом превзойти все EVM-сети, став крупнейшей суперцепочной финансовой экосистемой.
В этом контексте платформа ликвидности Биткойн, стремящаяся "позволить каждому получить выгоду от BTC-кредитования", встретила значительные возможности. В настоящее время одна платформа стала крупнейшим кредитным протоколом в экосистеме BTC, уступая только DAI и lisUSD. Эта платформа установила рекорд по быстрейшему росту TVL среди кредитных протоколов в истории DeFi, TVL превысила 2 миллиарда долларов, а выпущенный ею стабильный токен Биткойн всего через неделю после запуска достиг объема блокировки более 500 миллионов долларов.
Для держателей BTC, максимизируя использование замороженных активов, также есть надежда снизить риск потери основного капитала и повысить ликвидность активов. На основе этой потребности, на рынке заимствований на блокчейне Биткойн открывается важное окно возможностей. Одна платформа предлагает фиксированную процентную ставку заимствования в 8%, при этом Биткойн, размещенный под залог профессиональными учреждениями, а также стабильные монеты, выдаваемые в неограниченном количестве, предоставляют держателям BTC более широкий доступ к ликвидности для участия в других проектах экосистемы.
Стоит отметить, что платформа особенно акцентирует внимание на здоровом развитии розничных инвесторов в экосистеме, а не только на играх крупных игроков. Каждый может участвовать и использовать кредитное плечо для увеличения доходности в безопасных пределах.
Стоимость стабильной монеты Биткойн
В области стейблов, децентрализованные стейблы на блокчейне по-прежнему в основном основаны на позициях обеспеченных долгом (CDP). CDP по сути является расширением использования стейблов, построенным на сценариях кредитования, создающим дополнительные ликвидные торговые пулы для спящих активов.
В качестве примера одной платформы ее экосистема включает четыре основных бизнес-области: доходный стабильный токен на основе Биткойн-залогов, кредитный протокол на основе этого стабильного токена, гибридную кредитную платформу, соединяющую DeFi и CeFi, а также децентрализованный кредитный протокол, поддерживающий ставку BTC. Такой дизайн позволяет протоколам стабильных токенов и кредитования взаимно проникать друг в друга, создавая полную экосистему.
Платформа не только решает проблему стейблкоинов, которая долгое время беспокоила экосистему Биткойна, но и благодаря передовым технологиям достигает совместимости между цепями. Пользователи могут бесшовно использовать свои стейблкоины в различных DeFi экосистемах, что, в свою очередь, приносит ликвидность экосистемы Биткойна на другие цепи.
Учитывая, что большинство BTC находятся в состоянии простоя, многие держатели не хотят рисковать, переводя их в другие экосистемы, что приводит к долгосрочной стагнации масштабов BTCFi. Стейблкоин одной платформы сыграл важную роль в этом контексте: с одной стороны, он восполнил недостающую инфраструктуру DeFi в экосистеме Биткойн, с другой стороны, благодаря преимуществам платформы CeDeFi, он позволил пользователям использовать этот стейблкоин для получения USDT от поставщиков ликвидности CeFi, эффективно решая проблему привязки.
Это предоставляет Биткойн-сети базовую инфраструктуру, которая может эффективно использовать активы и активировать спящие BTC, позволяя большему числу держателей BTC безопасно участвовать в ликвидных мероприятиях на блокчейне и с уверенностью помещать значительные объемы спящих BTC в DeFi-ликвидные пулы для обмена или получения дохода.
Заключение
С ростом активности Биткойн-активов, BTCFi, вероятно, станет новым направлением DeFi-активов с объемом в несколько сотен миллиардов долларов, ключом к созданию процветающей экосистемы на блокчейне. В будущем у нас есть причины ожидать, что на основе BTC будут созданы разнообразные финансовые продукты и сценарии DeFi, которые заново определят роль BTC в области DeFi по всему миру.
Сможет ли глубокая интеграция BTC в области DeFi достичь ключевой точки поворота, заслуживающей постоянного внимания рынка.