Chỉ số Phi tập trung là một cách thuận tiện để đầu tư vào tiền điện tử, tương tự như quỹ giao dịch trên sàn trong thị trường tài chính truyền thống (ETF). Chúng cho phép các nhà đầu tư có được sự tiếp xúc rủi ro rộng rãi với tiền điện tử mà không cần phải theo dõi chặt chẽ hiệu suất của từng mã thông báo.
Tính đến tháng 4 năm 2021, quy mô tài sản được quản lý bởi chỉ số phi tập trung (AUM) khoảng 234 triệu USD, dự kiến sẽ đạt cấp độ hàng nghìn tỷ USD trong vài năm tới. Hiện tại, trên thị trường chủ yếu có ba giao thức chỉ số: Index Cooperation, Indexed Finance và PowerPool.
Index Cooperation là giao thức chỉ số phi tập trung lớn nhất, chiếm 60% thị phần. Nó cung cấp nhiều sản phẩm chỉ số theo chủ đề, như chỉ số DeFi, chỉ số vàng kỹ thuật số, v.v. Indexed Finance tập trung vào quản lý danh mục đầu tư, cung cấp bảy chỉ số theo chủ đề khác nhau. PowerPool thì tập trung vào chỉ số token quản trị và hỗ trợ chức năng siêu quản trị.
Khi chọn sản phẩm chỉ số, nhà đầu tư cần xem xét một số yếu tố sau:
Cấu trúc phí: bao gồm phí quản lý, phí giao dịch, phí rút tiền, v.v. Mô hình phí của các giao thức khác nhau.
Chiến lược sản phẩm: Hiểu cách giao thức thiết kế và ra mắt sản phẩm mới.
Trọng số tài sản: thường có ba phương pháp là trọng số theo vốn hóa thị trường, trọng số theo căn bậc hai và trọng số đồng đều.
Rủi ro liên quan: rủi ro hợp đồng thông minh, rủi ro thanh khoản, rủi ro hệ thống, v.v.
Ngoài ra, còn có một số sản phẩm chỉ số mới nổi đáng chú ý, chẳng hạn như BDPI( DPI) có lãi và chỉ số tổng giá trị thị trường tiền điện tử TCAP( ).
Tổng thể, chỉ số Phi tập trung vẫn đang ở giai đoạn đầu, có không gian phát triển lớn trong tương lai. Các nhà đầu tư khi chọn sản phẩm nên hiểu rõ các rủi ro liên quan và đưa ra lựa chọn dựa trên sở thích rủi ro của bản thân. Khi lĩnh vực này tiếp tục phát triển, tin rằng sẽ có nhiều sản phẩm đổi mới xuất hiện, cung cấp nhiều lựa chọn đa dạng hơn cho các nhà đầu tư.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Phi tập trung chỉ số: Hướng dẫn xu hướng và lựa chọn đầu tư mã hóa mới
Khám phá thế giới chỉ số Phi tập trung
Chỉ số Phi tập trung là một cách thuận tiện để đầu tư vào tiền điện tử, tương tự như quỹ giao dịch trên sàn trong thị trường tài chính truyền thống (ETF). Chúng cho phép các nhà đầu tư có được sự tiếp xúc rủi ro rộng rãi với tiền điện tử mà không cần phải theo dõi chặt chẽ hiệu suất của từng mã thông báo.
Tính đến tháng 4 năm 2021, quy mô tài sản được quản lý bởi chỉ số phi tập trung (AUM) khoảng 234 triệu USD, dự kiến sẽ đạt cấp độ hàng nghìn tỷ USD trong vài năm tới. Hiện tại, trên thị trường chủ yếu có ba giao thức chỉ số: Index Cooperation, Indexed Finance và PowerPool.
Index Cooperation là giao thức chỉ số phi tập trung lớn nhất, chiếm 60% thị phần. Nó cung cấp nhiều sản phẩm chỉ số theo chủ đề, như chỉ số DeFi, chỉ số vàng kỹ thuật số, v.v. Indexed Finance tập trung vào quản lý danh mục đầu tư, cung cấp bảy chỉ số theo chủ đề khác nhau. PowerPool thì tập trung vào chỉ số token quản trị và hỗ trợ chức năng siêu quản trị.
Khi chọn sản phẩm chỉ số, nhà đầu tư cần xem xét một số yếu tố sau:
Cấu trúc phí: bao gồm phí quản lý, phí giao dịch, phí rút tiền, v.v. Mô hình phí của các giao thức khác nhau.
Chiến lược sản phẩm: Hiểu cách giao thức thiết kế và ra mắt sản phẩm mới.
Trọng số tài sản: thường có ba phương pháp là trọng số theo vốn hóa thị trường, trọng số theo căn bậc hai và trọng số đồng đều.
Rủi ro liên quan: rủi ro hợp đồng thông minh, rủi ro thanh khoản, rủi ro hệ thống, v.v.
Ngoài ra, còn có một số sản phẩm chỉ số mới nổi đáng chú ý, chẳng hạn như BDPI( DPI) có lãi và chỉ số tổng giá trị thị trường tiền điện tử TCAP( ).
Tổng thể, chỉ số Phi tập trung vẫn đang ở giai đoạn đầu, có không gian phát triển lớn trong tương lai. Các nhà đầu tư khi chọn sản phẩm nên hiểu rõ các rủi ro liên quan và đưa ra lựa chọn dựa trên sở thích rủi ro của bản thân. Khi lĩnh vực này tiếp tục phát triển, tin rằng sẽ có nhiều sản phẩm đổi mới xuất hiện, cung cấp nhiều lựa chọn đa dạng hơn cho các nhà đầu tư.