Análisis de beneficios de arbitraje de MEV Bots en CEX-DEX
Recientemente, un estudio sobre la rentabilidad de los Bots de arbitraje MEV entre intercambios centralizados (CEX) y intercambios descentralizados (DEX) ha llamado la atención de la industria. Este estudio utiliza por primera vez un enfoque formal para realizar un análisis sistemático sobre este tema controvertido que ha existido durante mucho tiempo.
Los resultados de la investigación muestran que las ganancias de los Bots de arbitraje MEV, aunque son considerables, no son tan altas como se imagina. Los datos indican que los excesos de rendimiento de los mejores comerciantes se desvanecen rápidamente, en su mayoría dentro de 0.5 a 2 segundos. Al mismo tiempo, la tendencia hacia la concentración del mercado es cada vez más evidente, siendo este fenómeno especialmente notable en el ámbito de los constructores de bloques.
Es interesante que, a medida que la competencia entre los constructores de blockchain se intensifica, el margen de beneficio del arbitraje CEX-DEX se está reduciendo año tras año. Para hacer frente a esta tendencia, los Bots de arbitraje están integrándose de diversas maneras en el proceso de construcción de bloques. La investigación ha descubierto que los Bots que están más estrechamente vinculados a los constructores de bloques tienen un margen de beneficio aparente más bajo, pero en realidad podría estar transfiriendo beneficios a partes relacionadas.
Es notable que los arbitrajes asociados a constructores de bloques con menor participación de mercado han mantenido un mayor margen de beneficio real. Incluso los dos principales constructores de bloques de la industria tienen márgenes de beneficio bastante delgados, lo que refleja la intensa competencia en este campo.
Los datos específicos muestran que, durante un período de investigación de casi 19 meses, el volumen total de transacciones de 19 principales Bots de arbitraje CEX-DEX alcanzó los 241 mil millones de dólares, extrayendo 233.8 millones de dólares en ganancias. Sin embargo, después de deducir la participación de 143.7 millones de dólares pagada a los constructores de bloques, la ganancia neta real fue de solo 90.1 millones de dólares. Calculando de manera integral, la tasa de rentabilidad promedio del arbitraje CEX-DEX es del 38.5%.
La investigación también revela la compleja relación de colaboración entre los constructores de bloques y los arbitrajistas. Por ejemplo, además de combinaciones conocidas como beaverbuild con SCP y rsync con Wintermute, el análisis de datos también ha descubierto otros casos potenciales de colaboración exclusiva.
En general, el margen de beneficio en el negocio de construcción de bloques es bajo, sin el apoyo de un flujo de órdenes MEV de alto valor, actualmente casi no hay oportunidades para nuevos entrantes en el mercado. El mecanismo actual de subasta de bloques presenta problemas de eficiencia, por un lado, exprime las ganancias de los constructores de bloques, y por otro lado, debido a la cooperación exclusiva, provoca la fragmentación del flujo de órdenes, lo que prolonga el tiempo de inclusión de transacciones en la cadena.
Frente a estos desafíos, la industria está buscando soluciones. El proyecto BuilderNet lanzado recientemente por una plataforma podría abrir nuevas vías para aumentar los ingresos de los constructores de bloques, lo que merece la atención continua de la industria.
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SoliditySlayer
· 08-16 00:11
Si quieres ganar dinero, tienes que escribir tus propios Bots.
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GasFeeLady
· 08-13 18:40
viendo como el precio del gas se soltar como mis estándares para las ganancias de arb... smh estos bots se están volviendo demasiado eficientes
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GhostInTheChain
· 08-13 07:38
Cuando tengas tiempo, juega un poco con los Bots.
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StableBoi
· 08-13 07:35
Ya no tengo parte de esto, hasta los bots están robando trabajo.
Análisis de ganancias del bot de arbitraje MEV CEX-DEX: tasa de beneficio del 38.5%, pero la competencia se intensifica.
Análisis de beneficios de arbitraje de MEV Bots en CEX-DEX
Recientemente, un estudio sobre la rentabilidad de los Bots de arbitraje MEV entre intercambios centralizados (CEX) y intercambios descentralizados (DEX) ha llamado la atención de la industria. Este estudio utiliza por primera vez un enfoque formal para realizar un análisis sistemático sobre este tema controvertido que ha existido durante mucho tiempo.
Los resultados de la investigación muestran que las ganancias de los Bots de arbitraje MEV, aunque son considerables, no son tan altas como se imagina. Los datos indican que los excesos de rendimiento de los mejores comerciantes se desvanecen rápidamente, en su mayoría dentro de 0.5 a 2 segundos. Al mismo tiempo, la tendencia hacia la concentración del mercado es cada vez más evidente, siendo este fenómeno especialmente notable en el ámbito de los constructores de bloques.
Es interesante que, a medida que la competencia entre los constructores de blockchain se intensifica, el margen de beneficio del arbitraje CEX-DEX se está reduciendo año tras año. Para hacer frente a esta tendencia, los Bots de arbitraje están integrándose de diversas maneras en el proceso de construcción de bloques. La investigación ha descubierto que los Bots que están más estrechamente vinculados a los constructores de bloques tienen un margen de beneficio aparente más bajo, pero en realidad podría estar transfiriendo beneficios a partes relacionadas.
Es notable que los arbitrajes asociados a constructores de bloques con menor participación de mercado han mantenido un mayor margen de beneficio real. Incluso los dos principales constructores de bloques de la industria tienen márgenes de beneficio bastante delgados, lo que refleja la intensa competencia en este campo.
Los datos específicos muestran que, durante un período de investigación de casi 19 meses, el volumen total de transacciones de 19 principales Bots de arbitraje CEX-DEX alcanzó los 241 mil millones de dólares, extrayendo 233.8 millones de dólares en ganancias. Sin embargo, después de deducir la participación de 143.7 millones de dólares pagada a los constructores de bloques, la ganancia neta real fue de solo 90.1 millones de dólares. Calculando de manera integral, la tasa de rentabilidad promedio del arbitraje CEX-DEX es del 38.5%.
La investigación también revela la compleja relación de colaboración entre los constructores de bloques y los arbitrajistas. Por ejemplo, además de combinaciones conocidas como beaverbuild con SCP y rsync con Wintermute, el análisis de datos también ha descubierto otros casos potenciales de colaboración exclusiva.
En general, el margen de beneficio en el negocio de construcción de bloques es bajo, sin el apoyo de un flujo de órdenes MEV de alto valor, actualmente casi no hay oportunidades para nuevos entrantes en el mercado. El mecanismo actual de subasta de bloques presenta problemas de eficiencia, por un lado, exprime las ganancias de los constructores de bloques, y por otro lado, debido a la cooperación exclusiva, provoca la fragmentación del flujo de órdenes, lo que prolonga el tiempo de inclusión de transacciones en la cadena.
Frente a estos desafíos, la industria está buscando soluciones. El proyecto BuilderNet lanzado recientemente por una plataforma podría abrir nuevas vías para aumentar los ingresos de los constructores de bloques, lo que merece la atención continua de la industria.